國家銀行（Banco Nación）自2024年5月推出 UVA 房貸以來，已累計撥出超過3萬5000筆，預計年底前達到4萬筆。多家銀行都有房貸需求，但經濟學家指出，房貸仍不是多數人用得上的工具。專家也說明了銀行資金來源和總體經濟條件對房貸的影響。
國家銀行每月撥出約1800筆貸款，用途包括買房、換屋、在自有土地上蓋房、擴建、整修和完成未竣工的工程。這些數字顯示民眾有意重新以銀行貸款買房，但離廣泛普及還很遠。
其他銀行也有諮詢量並維持房貸產品。Banco Hipotecario 說需求增加，BBVA 說興趣持續，Santander 認為市場需求未被滿足。布宜諾斯艾利斯自治市（Ciudad de Buenos Aires）的 Banco Ciudad 表示，需求集中在首購。該行提供6.5%的優惠固定利率，9月至10月間約有200戶完成過戶，多數是一到三房的公寓。
房貸歷史與 UVA 機制
經濟顧問公司 Empiria 的經濟學家岡薩雷斯（Federico González Rouco）表示，阿根廷央行（Banco Central）自2003年起統計的房貸數據，沒有納入 UVA 對未償本金的調整。這使得外界很難算出房貸總餘額，也無法直接和過去幾年比較。
經濟學家兼研究員薩利納斯（Andrés Salinas）把阿根廷房貸的歷史形容為一段段「房貸窗口期」。他說，窗口期通常持續一到兩年，一部分人能貸到款，但收入門檻把許多家庭擋在外面。
1990年代後半的房貸以美元發放，採美元固定利率。現在的房貸以披索發放，本金依通貨膨脹隨購買力單位（UVA）調整，利率則固定在這個單位上。因此在 UVA 房貸中，本金餘額和披索月付額都會隨 UVA 變動，固定利率不代表披索還款金額不變。
2001年危機之後曾有披索固定利率房貸，但岡薩雷斯說規模很小，沒有成為廣泛的選項。
銀行資金與總體經濟
薩利納斯說，房貸要把銀行的運作拉長到20年或30年，歷史平均年限約20年。岡薩雷斯指出，阿根廷 96%的銀行存款 期限不到90天。他說，在這種結構下要管理資金周轉「幾乎不可能沒有困難」。
銀行也在找長期資金。今年初，國家銀行和 Banco Ciudad 透過資本市場募資來放貸。另一種做法是證券化，把貸款打包成金融商品賣給其他投資人，銀行就能取得資金，再放新貸款。
永續保證基金（FGS）也以定期存款的形式提供長期資金。岡薩雷斯說，最近一次招標中98%的資金配置在五年期。薩利納斯表示，第一次招標後，90%的銀行在相關產品上把名目年利率拉到7.5%。利率降低會讓家庭需要證明的收入門檻下降，但房價上限和還款能力的限制仍在。
薩利納斯說，通貨膨脹只下降一小段時間不夠，穩定要維持多年，銀行和存款人才能做長期決定。岡薩雷斯也認為總體經濟條件最重要，包括穩定、國家風險指數下降，以及對通膨和貶值的預期降低。通膨、貶值預期、國家風險指數和薪資走勢，都會影響銀行能否提供利率和年限合理的貸款。
FAL 與房價收入
銀行方面表示，需要發展房貸二級市場，並增加能引導長期儲蓄的工具。Banco Ciudad 提到發行公司債和參與 FGS 招標，Hipotecario 則希望投資人能購買房貸組合。
勞動援助基金（FAL）是否參與，各方看法不同。岡薩雷斯認為，只要方案保障出資人的收益和資金，它可以成為購買房貸組合的長期投資人。薩利納斯認為，在原本的條件下，這檔基金對這類貸款沒有直接好處。Santander 表示，現在把 FAL 當作30年房貸的資金來源還太早，因為這類資產目前不在監管機關允許的投資範圍內。
家庭能否貸款，也受房價和收入影響。Banco Ciudad 表示，房產價值和薪資之間要有合適的比例，才能擴大貸款的覆蓋面。建造成本對新屋影響特別大，也可能影響中古屋價格，不過各類型房屋的走勢取決於不同變數。
